Подходы к оценке кредитоспособности заемщика в экономически развитых странах
Методика, используемая банками Франции
В свою очередь французские экономисты выделяют 3 блока, по которым оценивается кредитоспособность заемщика [34]:
– оценка предприятия и анализ его баланса, а также другой отчетности;
– оценка кредитоспособности клиентов на основе методик, принятых отдельными коммерческими банками;
– использование для оценки кредитоспособности данных картотеки Банка Франции.
При оценке предприятия банк интересуется следующими вопросами:
– характер деятельности предприятия и длительность его функционирования;
– факторы производства:
а) трудовые ресурсы руководителей, управленцев и персонала (образование, компетентность и возраст руководителя, наличие у него преемников, частота передвижения управленцев по рабочим местам, структура персонала, показатели простоя, соотношение оплаты труда и добавленной стоимости (должно быть в пределах 70%);
б) производственные ресурсы (соотношение амортизации и амортизируемых средств, уровень инвестиций);
– финансовые ресурсы;
– экономическая среда (на какой стадии жизненного цикла находится выпускаемая продукция, является ли предприятие монопольным производителем, условия конкуренции, стадия развития рынка основной продукции предприятия, коммерческая политика фирмы, степень освоения приемов и способов маркетинга).
В активе баланса при анализе выделяются три составные части:
– иммобилизованные активы,
– оборотные средства (запасы, дебиторы, прочие),
– денежная наличность (касса, деньги на счете в банке, ценные бумаги).
Пассив баланса делится на постоянные ресурсы, кредиторскую задолженность и денежную наличность (учет векселей и др.). На основе счета результатов деятельности определяются показатели финансовой деятельности предприятия. Принцип расчета показателей финансовой деятельности представлен в таблице 3.
Таблица 3 – Показатели финансовой деятельности предприятия
|
Показатель |
Формула |
Метод определения |
|
Выручка от реализации (В) | ||
|
Валовой коммерческий доход |
ВД = В-Стмц и ги |
Выручка о реализации минус стоимость приобретенных ТМЦ и готовых изделий |
|
Добавленная стоимость (ДС)| |
ДС=ВД – Рэ |
ВД минус эксплуатационные расходы (административные, на субподрядчиков) |
|
Валовый эксплуатационный доход (ВЭД) |
ВЭД=ДС – Рзп – Нзп |
ДС минус расходы на зарплату, минус налоги на зарплату, минус оплата отпусков |
|
Валовой эксплуатационный результат (ВЭР) |
ВЭР=ВЗД – Кр% + Двлж – Отчриск |
ВЭД минус уплата процентов за кредит плюс доход от вложения средств в другие предприятия и минус отчисления в фонд риска |
|
Прибыль, которая может быть использована для самофинансирования (СФ) |
СФ=ВЭР – Праб – Нпр |
ВЭР минус прибыль, распределяемая между работниками предприятия, и минус налоги на прибыль |
|
Чистая прибыль (ЧП) |
П=СФ+Дслуч – Рслуч – Анедв |
СФ плюс или минус случайные доходы (расходы) минус амортизация недвижимости |
Главное на сайте
Фонды и фондовый рынок
По разнообразию финансовых инструментов и групп участников российский финансовый рынок вполне сопоставим с мировым.
Ипотечное кредитование
В настоящее время в России в числе первоочередных задач социально-экономического развития стоит задача формирования рынка доступного жилья посредствам создания условий для увеличения платежеспособного спроса населения на жилье, и увеличения объемов жилищного строительства.