Исследование ретроспективного опыта банковских кризисов в России

Упрощенная схема регистрации части средств клиентов в форме субординированного капитала делает эту форму пополнения капитала все более привлекательной для российских банков. Так, в период с 1 июля 2009 года по 1 июля 2010 года совокупная часть обязательств перед клиентами, оформленная в виде субординированного капитала, увеличилась с 49,5 до 128,9 млрд рублей (в 2,6 раза). Такую форму "докапитализации" предпочел даже Сберегательный банк России. Конечно, пока доля субординированного капитала еще невелика - в собственных средствах она составляет только 11,2%, однако год назад было всего 5,9%.

Из 200 крупнейших банков сокращение капитала в первом полугодии отмечено у 36 кредитных организаций. У некоторых банков это сокращение составляет не более 1-2%, но есть и примеры существенного сокращения капитала. Так, капитал Хоум Кредит энд Финанс(ХКФ) банка сократился на 30,2%, при этом банк зафиксировал убыток по полугодию 2010 года в размере 573 млн.рублей. На 32,6% сократился капитал у Лефко-банка, при этом банк заработал прибыли около 1,5 млн. долларов по итогам первого полугодия 2010 года. Еще один из банков - лидеров по динамике сокращения капитала - "Центральное О.В.К.": в первом полугодии он потерял 29,3% капитала по сравнению с состоянием на 1 января 2010 года.

Но тем не мене важно отметить, что зарабатывать банки стали больше. Если средняя совокупная полугодовая прибыль в 2009 году составляла 81,5 млрд. рублей, то в первом полугодии 2010 года российские банки заработали 116 млрд. рублей. Важным здесь является тот факт, что на долю Сбербанка и Внешторгбанка приходится 37% от совокупного заработка. При этом если посчитать рентабельность российской банковской системы как отношение совокупной прибыли к совокупным активам, то получим следующие значения: первое полугодие 2009 года - 1,37%, первое полугодие 2010 года - 1,46%. Рост рентабельности активов во многом обусловлен увеличением объемов рисковых вложений. Именно они приносят банкам дополнительную дельту в доходности.