Принципы многоальтернативного планирования биржевой игры

Реальное поведение рыночных цен отражает в своей динамике чередования кратких периодов плавного или естественного развития рынка под действием его механизма саморегулирования с периодами или даже моментами предпринимаемых внешних корректировок цен. Каждая конкретная сессия может быть априори отнесена к любому из указанных периодов. Правильная идентификация последнего со стороны участника-игрока является главным условием его успешной биржевой игры при нестабильной рыночной конъюнктуре. Только решив безошибочно эту важную задачу, игрок обоснованно определяется с выбором наилучшего плана покупок и продаж на будущую торговую сессию. К сожалению, в большинстве ситуаций игрок заранее не может быть уверен ни в самом факте внешней корректировки цен, ни в её точных параметрах по каждому виду ценных бумаг. Сказанное вынуждает игрока не торопиться со своим выбором, по крайне мере, до начала очередной сессии. Его дальнейшие действия основываются на следующих наблюдениях.

Если корректировка цен кем-то и производится, то чаще всего именно в самом начале торгов, когда позиции большинства участников рынка в максимальной степени не определены и эффект от предпринимаемых её инициаторами усилий также максимален. Поэтому уже в первые минуты торгов по мере постепенного уменьшения спрэда (разница между ценами спроса и предложения) общее соотношение сил между “быками” и ”медведями” становится в целом понятным. Если корректировка отсутствует, то цены закрытия предыдущей сессии плавно переходят в цены открытия сессии очередной. Напротив, если цены открытия резко (скачком) изменились, это почти безошибочно указывает на предпринятую попытку их корректировки. Причём амплитуда указанного ценового скачка является важной и во многом исчерпывающей характеристикой интенсивности внешней корректировки. Полученная информация служит решающим аргументом в пользу наилучшего плана биржевой игры на данную торговую сессию. Например, если игрок, наблюдая по своему монитору начальную динамику цен, приходит к выводу об отсутствии сколько-нибудь существенных внешних возмущений рынка, то предпочтение им отдаётся плану покупок и продаж, основанному на краткосрочных прогнозах естественного поведения рыночной конъюнктуры. Если, напротив, игрок зафиксировал предпринятую кем-то попытку корректировки рыночных цен, первоначальный план (назовём его основным) им заменяется на альтернативный, рассчитанный на конкретный вид внешней корректировки. Отметим, что в общем случае альтернативных планов биржевой игры может быть не один, а несколько при учёте разных вариантов ожидаемых внешних корректировок.

И основной, и альтернативные планы игры составляются игроком накануне торговой сессии на основании краткосрочных прогнозов динамики рыночной конъюнктуры. В начале же каждой сессии игрок выбирает наилучший для себя план из имеющихся в его распоряжении альтернатив. Причём указанный выбор осуществляется им по очевидному принципу максимальной близости реально складывающихся на открытие сессии цен на разные виды ценных бумаг с различными вариантами их прогнозов: одним основным и несколькими альтернативными из числа подготовленных игроком накануне. Чем выше квалификация игрока, тем меньше времени ему требуется для предварительного анализа текущего состояния рынка по поступающим оперативным данными и тем выше будет эффект от практического осуществления выбранного плана игры в пределах торговой сессии.